企业财务风险预警与防范的研究

论题观点来源：
最近一直比较关注财经类的新闻，前段时间珠江三角洲、长江三角洲的许多工厂倒闭的
情况比比皆是，究其形成的原因比较复杂因素很多而企业财务风险的预警没有受到重视也是一个主要方面。
论文观点：
 现代管理理论认为风险是未来结果的不确定性。不确定性是指存在获得收益或者发生损失的两种可能。对于企业的经营管理来说，一定要考虑风险因素给公司的经营管理带来的影响。如果一个企业要想保持长期的发展势头就必须随着环境不断改变，调整自己的发展战略方向。从某种角度来说，企业的经营管理风险就是财务风险，财务风险即是货币化的企业经营管理风险。所以，对企业财务风险的监控、分析和预警是经营管理的一项重要活动。财务风险预警系统是以财务会计信息作为基础，通过设置并观察一些敏感性指标的变化，对企业可能发生或者将要面临的财务风险所实施的监控和警报，使企业能够及时预防和控制，从而将损失降到最低。企业建立财务风险预警系统的目的是通过系统的方法，对企业的经营管理过程有效地进行监控，并针对不同的风险水平进行合理的决策，使得企业能够适应内外部环境的变化，从而实现企业的经营目标：最大化企业的价值。文章是以大连勘察测绘研究院有限公司为背景，讨论其在经营管理中面临的财务风险，并建立财务风险预警系统对公司的财务风险进行监控和预警，达到防患于未然并保持经营活动的稳定性和连续性，同时以最小的成本取得最大的经济效益。
论文结构是：
前言
 市场经济条件下，大多数企业面临的首要问题是生存，之后才是发展。很多研究表明，在企业发展史上，企业的平均寿命非常短暂，而死亡率却很高。说明经营一家企业是一项风险很高的工作。在市场经济条件下，由于环境的多变性、竞争的激烈性以及企业内部管理中的各种问题都会给企业的生产经营带来很多不利的影响，严重时就会导致企业陷入财务危机甚至破产。近几年来，因为财务危机而导致企业陷入财务困境的例子屡见不鲜，例如美国的天然气巨头“安然”公司和电力巨头“世通”公司的倒闭，这些都给我国企业财务风险预警与防范敲响了警钟。因此，为了使企业能够健康有序地发展，并在激烈的竞争中处于不败之地，有效地对企业进行财务风险预警和防范就成为了企业发展的首要问题。 研究企业财务风险预警的方法就是通过对比破产企业和正常经营的企业，并找出破产企业在破产前所表现出来的某些特殊征兆，以此为根据对目标企业未来的生产经营状况进行预测。企业财务风险预警指标体系的设计，就是针对可能产生危机的预警源设置风险预警指标，随时对企业的运行状态进行动态的监测，并预报可能发生财务危机的风险水平，及时地把握财务风险的信息，达到有效的防范风险的作用。企业通过对财务指标的预警，并结合当下的财务环境、行业因素和企业自身的其他相关财务管理活动的信息，通过调查研究分析原因并提出解决的对策。

1 大连勘察测绘研究院有限公司财务风险分析
1.1 大连勘察测绘研究院有限公司情况简介及财务风险概述
1.1.1 公司的基本情况简介
 大连勘察测绘研究院有限公司，公司原为大连市勘察测绘研究院，始建于1953年，2006年1月改制为有限公司，是大连市同时拥有甲级勘察和甲级测绘资质的企业。
1.1.2 财务风险概述
 风险是事物未来发展结果的不确定性，就企业经营管理来说，财务风险就是风险当中最为常见的一种。财务风险有着不可避免性、复杂性以及扩散性的特点。
1.1.3 财务风险的分类
 了对财务风险更具针对性的进行研究，对不同的风险采取更有针对性的风险防范措施，因此有必要对财务风险进行分类。财务风险在不同的财务环境和阶段下，根据不同的财务主体、对象、活动和财务关系，各自有着不同的表现形式并形成不同的财务风险类别。
1.1.4 财务风险的防范策略
 当企业面临财务风险的时候，通常会采取的防范策略主要有回避、控制、承受和分散风险四种策略。
1.2 大连勘察测绘研究院有限公司风险分析
1.2.1 公司风险概况
    大连勘察测绘研究院有限公司是以对外承接工程项目施工为主要的经营活动。工程承包既是一项商务活动，同时也是一项工程施工活动。它一定会受到工程所在地的社会环境、自然环境以及相关一些人为因素的影响。当中由于合同条件所确立的权利、责任和义务对承包商有着极大的影响，这些都要求承包商一定要有较强的经营管理能力及全面的专业技术知识。因此，工程承包是风险很大的一项工程施工活动。
1.2.2 公司的风险分析
    1) 工程项目招投标的风险分析
① 设计技术风险。工程设计是工程实施建设的首要条件，如果没有一个完善的设计，就无从谈及招投标及合同。
② 自然及环境风险，是指地震、洪水、台风、雷电、火灾等不可抗的自然力以及复杂的工程地质条件，恶劣气候、施工对环境的影响等都是潜在的风险因素。
 2) 工程承包合同的风险分析
2 财务风险预警的理论分析
2.1 财务风险与财务风险预警的关系
财务风险损失是指由于风险的不确定性所给企业带来的损失。当财务风险损失超过了企业所能承受的一定限度时，对于企业来说就形成了财务危机。与财务风险的理解一样，对于财务危机也存在着两种不同的观点：其中一种观点认为，财务危机仅指由于企业的负债过高，而造成的不能按期还本付息的危机；另一种则认为，财务危机是指由于企业经营管理过程中各种不利的因素而导致的企业经营失败和财务失败，例如不能达到预期的盈利目标、不能及时收回应收的债权、不能有效的控制现金流量等[3]。财务风险转变为危机一般有着以下的一些表现特征：
1) 企业收入减少；  2) 企业支出增加；3) 财务结构不合理；4) 企业的信用下降,市场竞争力减弱
2.2企业财务风险预警的环境分析及要素、程序
2.2.1 外部环境分析
2.2.2 内部环境分析
2.2.3 企业财务风险预警要素和程序
 简单的来说，财务风险预警就是指通过系统地分析企业过去的经营管理、财务状况以及其变动的趋势，来预测企业未来的经营管理和财务发展方向。企业财务风险预警的要素和程序是构建财务预警系统的基础和前提。财务预警在逻辑上的构成要件以及必要的元素就是企业财务风险预警的要素。财务预警的要素主要包括预警的涵义、预警源、预警征兆、预警信号以及预警度等。
3 构建大连勘察测绘研究院财务风险预警系统
3.1 企业财务风险预警系统的功能
 企业的财务预警系统是以企业信息化为基础的，是对企业在经营管理活动中所存在的潜在风险进行实时监控和预警的系统，它贯穿在企业生产经营的整个过程，是以企业的财务报表、经营计划以及其他的相关财务资料为依据，采取对比分析、比例分析和数学模型等方法，来发现企业的潜在风险并向经营者示警。
信息收集
预知危机
控制风险
改进管理
3.2 建立财务预警系统的准备工作
1) 制订详细的工作计划
2) 组织人员的安排
3) 进行规章制度的清理、加强对信息的管理

3.3 大连勘察测绘研究院有限公司的财务预警体系
3.4.1 公司的财务风险预警的指标体系
1) 资产、负债结构的主要预警指标
2) 偿债能力预警指标
3) 盈利能力预警指标
4) 营运能力预警指标
5) 发展能力预警指标
3.4.2公司财务风险预警模型
3.5 公司的财务危机处理预案
1) 对公司当前遇到的财务危机的严重程度进行评估。
2) 启动危机防范预案。建立确实可行的危机防范预案。
3) 制定相应的行动计划。设立处理财务危机的组织机构，统一安排并指挥如何处理财务危机的事宜，必要是由董事会采取强制措施保证公司的政令畅通。
4) 执行计划、采取措施。其中包括了短期应对措施和长期调整措施。短期应对措施一般包括：处理、出售、出租不良债权、存货以及闲置资产；减少资本支出、压缩费用开支；加速收回债务、收回对外投资；与业主商讨论增资方案以及实施债务重组方案等。
5) 总结并建立反馈机制。执行了上述的步骤后，对于危机的处理可以作为一个阶段结束了，但是企业危机的处理工作却并没有完结。企业还需要反思危机事件发生的原因，思考企业在风险防范和预警、监测方面存在哪些漏洞并加以改善。
4结论
 在当今激烈的市场竞争中，任何一家企业都要做好出现财务危机的准备。如果危机能够提早发现，并采取相应措施进行防范，就可以大大提高企业防御风险的能力，为企业减少损失；如果不能及时发现危机的征兆，就会使企业处于被动局面发生经济损失甚至出现破产。因此，对企业进行财务风险的预警和防范研究具有重大意义，对企业而言，可以使企业健康发展减少不必要的经济损失，而对于整个社会，可改善经营环境。由于从公司公开的财务报表收集财务资料较为容易，但对于公司内部非财务信息的收集工作比较困难，因此本文所构建的公司财务风险预警系统仅考虑了财务指标的引入，这样会导致分析的结论有一定的局限性。事实上，非财务信息在披露企业财务状况方面有时候比财务指标更为可靠、有效。比如，企业出现过度扩张、过度依赖银行贷款、企业市场定位不清等状况，都预示着企业存在潜在的风险，而这些方面财务指标是无法反应的。因此，将非财务指标引入企业财务风险预警研究，建立企业财务风险预警防范体系，能弥补财务指标的不足，更加有效的控制和防范企业财务风险。对于非财务指标的引入，将是未来财务风险预警的一个重要方向。

参考文献
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