财务管理在现代企业治理的作用

一．现代企业制度与财务管理二．控制风险，把好企业决策关

三．企业资金流通与财务安全

四．发挥财务监督作用，确保企业资产保值增值

五．利润分配管理

六．未来新经济时代的财务管理

内 容 摘 要

 现代企业制度在我国的建立、完善和真正发挥作用仍是一个重要话题。财务管理与传统会计相比，并没有引起人们的足够重视。随着现代企业制度的不断完善和作用的日益发挥，财务管理的重要作用会不断显现出来。探讨现代企业制度中的财务管理问题是一个有价值的课题。

 知识和技术创新的发展要求企业理财不能只停留在工业经济时代，只盯着物质资产和金融资本，或只重培养企业偿债能力、资产营运能力和盈利能力。而更重要的是培育企业的财务创新能力，这在客观上要求企业财务管理的观念全面更新。企业必然要以全新的理财观念和现代化的财务观念进行理财。

 通过探讨现代企业制度下的财务管理，进一步明确财务管理在企业管理中的核心地位，重新确立财务管理目标，为实现这一目标，本文从如下几个方面进行了阐述：首先它是以财务预算为前提，以资金管理与成本管理为重点，并渗透到企业生产过程各环节的一种新的管理机制。控制风险，确保企业资金管理与流通安全，发挥财务监督、激励与约束作用，管理好企业利润分配，形成比较完善的财务管理方法，促进企业整体良性发展，提高企业竞争力，并开拓更广阔的财务管理研究方向，使企业重视财务管理，以实现现代企业制度下企业管理价值量的最大化。

财务管理在现代企业治理的作用

现代企业制度与财务管理

 

 现代企业制度的基本特征是“产权清晰，权责明确，政企分开，管理科学”。现代企业制度建立后，所有权与经营权分离，经营者对企业的投资者负责，对债权人负责，对企业盈亏负责。企业成为真正的独立法人实体，依法自主经营，自负盈亏，自我约束，自我发展。与现代企业想适应，企业必须加强各项管理工作，不断提高经营管理水平，以保证其在市场竞争中能够健康发展。财务管理作为企业管理不可缺少的重要手段，必须适应现代企业制度的要求，强化内部管理，进行新型的理财活动。

为改善财务管理现状，企业应树立新的财务管理目标。目前我国财务管理的目标有多种提法，其中利润最大化、企业价值最大化等目标最有影响力和代表性。然而，有研究者认为如何实现出资者利益与经营者的协调一致，是现代企业制度下财务管理要考虑的首要问题，因此应以经济增加值最大化作为财务管理目标。

控制风险，把好企业决策关

 

 研究者认为企业财务管理中可能存在以下问题：预算制度有名无实，管理紊乱，资金管理机制不完善；成本管理机制缺乏有效约束机制，成本居高不下；风险管理意识薄弱；监督约束机制与激励机制不健全；财务机构设置不合理，财务人员整体素质不高等。（徐利，2007）

 要解决这些问题，企业就需建立适应现代企业制度的新的财务管理机制，综合分析近年来关于财务管理机制的文献，研究者主要从以下几个方面阐述了这一问题。关于预算管理机制，有研究者认为：要搞好财务信息的收集和分析工作，增强财务预警能力，着力与做好预测证劵市场价格变化和现金流量变化预测工作，避免企业财务活动在筹资、投资、用资、收益等方面的盲目性（付雷，2007）。要围绕目标利润，编制财务预算，巩固财务目标在企业计划指标体系中的地位，提高财务的控制和约束能力；而且要围绕效益实绩，考核预算结果，兑现财务政策，促进财务运行机制的完善（熊刚，2007）。关于资金管理机制，研究者认为：应建立资金投入效果的保证机制，抓好资金的源头管理，建立优化资金结构的约束机制，抓好资金的结构管理；建立活而不乱的资金循环机制，抓好资金的流程管理（熊刚，2007）。还要抓住货币资金内部控制点，包括严格控制货币资金的支出，保证企业货币资金流入及时入账，做好货币资金库存与盘点（陈招文，2005）。关于成本管理机制，研究者认为：建立包含制定标准成本、计算和分析成本差异以及处理成本差异三个环节的标准成本制度，实现科学的成本控制（徐利，2007）。要树立成本意识，划分成本责任中心，明确各部门的成本目标和责任，对企业实行全过程的成本控制，包括事前、事中、事后的成本管理，通过研究市场变化调整成本管理重点，把降低成本建立在科技进步的基础上，并建立以财务为核心的成本考核体系，拓宽成本考核范围（付雷，2007）。

企业应采取切实有效的措施控制风险，积极树立起风险管理意识；对风险进行预测和论证；建立或健全风险管理体制与运行机制；正确把握好企业风险生存度，根据实际调整风险管理策略（张玉叶，2005）

企业资金流通与财务安全

 

 在市场经济条件下，加强企业管理必将以财务管理为中心，而财务管理则以资金管理为中心。要强化资金管理，就应完善企业资金流通模式研究，探讨相应方式策略。企业要生存和发展，不仅要拥有足以保证企业全方位、高效能运营的资金，而且应高度重视盘活与使用资金，同事还要强化规范和风险管理，促进企业资金实现有效风险控制并高效运行，从而使企业不断实现资金增值而获得更大的效益。 当前企业资金流通中存在的主要问题

（1）债权资金和不良债权膨胀

（2）信息失真并很难为科学决策提供依据

（3）资金散乱且使用效率低下

（4）资金管理规范监控不到位

 完善企业资金流通模式的策略

（1）企业资金资源管理 企业有了资金才能正常运营，才能生存和发展。资金流的形成根据产生性质可以分为三类：经营活动产生的现金流、投资活动产生的现金流、筹资活动产生的现金流。 加强资金占用管理，优化资金资源配置。企业资金资源是分散占用在企业房产、设备、原料、成品、应收账款、投资等各个方面。因此，要管好企业资金，需知道企业资金被哪些方面所占用，各占用了多少。充分利用企业财务信息，摸清真实情况，改善其资金配置，为提高资金运用效率提供科学决策依据。监管好源头资金，减少债权呆坏账风险。企业的“源头”资金来自于销售收入，因此货款及时回笼至关重要，这将直接影响企业效益，影响企业信用，甚至企业的生存和发展。因此，企业首先应制定相应信用评级制度，分类管理客户赊销情况；其次应健全结算制度，及时结算并回收货款；然后应建立欠款责任人制度并加大清欠力度。通过加强债权管理，降低债权占用额度，缩短债权占用时间，这样才能有效控制企业债权风险，提升企业效益。 加强营运资金管理，提升资金管理的能力。企业倒闭大多都是缘于营运资金周转问题，因此管理好营运资金已经成为确保企业持续发展的关键性财务问题。财政部企业司正在建立实施企业财务管理评估制度，促进企业财务管理能力的不断提升，其中的一个重要内容就是对企业的营运资金管理能力进行评估。（原作者：李从福）营运资金是指流动资产减去流动负债后的余额。加强营运资金管理，是加快现金、存货和应收账款的周转速度，减少资金的不合理占用，降低资金成本，提高企业利润。企业应关注的重点是：缩短存货周转期，通过强化企业产、供、销管理，做到精益生产、精益物流管理，减少流程浪费和积压，以提升存货周期效率；减少赊销，提高销售收现率，加强客户管理和销售渠道管理，减少赊销。针对赊销部分应加强资信调查、账龄分析、及时落实收款政策等方面工作来强化管理；缩短应收账款周转期，制定合理的应收账款政策并有效执行，降低应收账款占用额并降低风险；延长应付账款周转期，通过合理订立采购合同，利用商业信用形式合理占用客户的信用，能有效降低经营资金占用。 加强企业融资管理，为企业可持续发展奠定坚实基础。企业的生存与发展离不开资金的融通，科学有效的融资能增强企业发展后劲，为企业快速发展壮大提供有利支持和条件。反之，若是融资失控则必定会给企业的生存发展及形象声誉等造成严重影响，由此可见，融资尤其是科学有效的融资对企业的重要性。首先，短期融资策略。一是通过银行借贷方式筹集资金。通过向银行借贷资金，企业可加强与各大银行合理协商，形成战略合作模式。二是发行短期融资券。一般情况下，短期融资券相比其他融资方式利率较低，节约成本明显。三是采用贸易融资品种，来实现贸易融资。这些方式在银行规模紧张的情况下是特别实用的。其次，中长期融资策略。一是公开上市。公开上市是企业融资非常重要的途径。二是合理利用银行项目中长期贷款。企业为了满足战略资金需求，可以采用项目融资的形式来解决相应资金，从而更好地促进企业持续、快速发展。（2）企业资金流通效率管理 企业资金的流通管理还应重点关注资金流通效率管理。资金流历来被称为企业的“血液循环”，其周转快慢直接关系到企业的发展进度。企业应实施信息化建设，加强资金集中管理，来提升资金流通效率。借助信息化手段，提升资金流通效率。对于企业来说，提升资金流通效率要从根源抓起，改变以往的资金管理模式及工具，通过加强资金实时动态监控，更好地服务于企业资金高效流通。要实现对资金的实时、动态监控，必须改变以往的资金管理模式，借助互联网和信息技术实现资金的高效管理。通过先进的资金管理理念和成熟的网络信息技术，为企业提供集银企互联渠道建设、账户管理、结算管理、预算管理、支出管理、风险管理及分析决策为一体的智能资金平台，帮助企业达到提升资金流通效率的目的。 实现资金集中管理，提升管理效率。通过资金集中管理，充分发挥内部资本市场的优越性，互补各成员单位资金余缺，优化资源配置，拓宽及提高对外融资能力，降低资金成本，提高资金使用效率。资金集中管理，需要开展以下方面的工作：一是银行账户的集中管理。账户集中管理包含两方面内容：一方面是集团公司对下属成员单位的账户进行统一管理和控制，即下属子公司所有账户的开设、变更、撤销必须经过集团公司审批；另一方面是集团公司借助网上银行、银企直联等技术手段对集团公司及下属成员单位的账户集中监控，实现对各账户余额和交易明细等信息进行远程监控，从而随时掌握整个集团各账户的资金头寸及交易明细状况。二是资金集中管理。在账户集中管理的基础上实施资金集中管理，一方面是按照资金集中管理协议规则集中各单位各账户资金，另一方面又根据资金预算及时下拨资金，满足各单位经营资金需求。通过统一调剂集团内部资金余缺，避免不必要的资金闲置，充分消除企业集团存款、贷款、财务费用同时居高不下的“三高”现象，降低财务成本，提高资金使用效率。三是融资集中管理。融资集中管理是指取消下属成员单位的对外融资权及担保权，由集团公司以整个集团的名义进行统借统还。集团公司与银行签订战略合作协议，建立统一授信，然后根据整个集团的资金需求情况在各家银行的授信额度范围内进行统借统还，融资所得资金由集团公司根据各下属成员单位预算及申请需求按市场价格进行调配。通过融资集中管理，一方面可以防止下属公司不合理融资带来的融资风险，从源头上控制财务风险；另一方面以集团整体的名义与金融机构进行谈判，可以争取更多的授信额度及相对较低的融资成本。这样既能满足资金需求，又降低了资金成本，提升资金管理的水平和效益。（3）企业资金安全运行监控 建立企业资金安全保障机制。企业资金使用管理过程中要始终建立安全防范意识，在资金使用全过程建立安全保障机制，将企业资金的进出、调动、内部周转等建立在公司的严格监控之下，建立合理的审批授权制度、复核制度、结算制度、账务核对等相关的资金保障制度，用制度来保证资金的安全运行。实时监测保障机制有效运行。建立防范意识，确保保障机制有效运行是关键。企业可视自身情况相应设立监督岗位。应运用各种手段，如通过信息化IT流程控制，对发生的资金流通事项实现事前分级监督，及时制止不规范的经济行为及款项支付。企业也应定期不定期抽查安全制度的实施情况等，对企业所建立机制的运行情况进行实时监控，以确保企业资金的流通模式按照预定的轨道和方式运行，有效控制资金流通管理风险，实现企业资金的顺畅和高效运行。

四．发挥财务监督作用，确保企业资产保值增值

 

 发挥财务监督作用首先要提高自我制约意识，要不断提高按照财务制度办事的自觉性，这是加强监督的思想基础，是首要前提同时要加强财务法规和政策研究，要制订财务监督条例，要加强财务审计，要把监督活动渗透于管理各个环节和全过程，必须加强财务人员的职业道德建设，这在财务监督中有着十分重要的位置，建立健全财务监督的组织体制，设立财务总监和实行财务委派制就是有效的措施。要发挥超前监督的预防功能，超前监督是加强财务监督的一个方面，它的功能就在于对财务运作中可能发生的问题，采取有效措施，进行事先的监督，避免为时已晚的后果。加强企业财务管理建立企业内部有关制度。企业财务管理与企业资产保值增值工作密不可分，两者相辅相成。加强财务管理，是实现保值增值的前提和保证，而资产保值增值是企业财务管理成果的重要体现。

五．利润分配管理

 企业年度决算后实现的利润总额，要在国家、企业的所有者和企业之间进行分配。利润分配关系着国家、企业、职工及所有者各方面的利益，是一项政策性较强的工作，必须严格按照国家的法规和制度执行。利润分配的结果，形成了国家的所得税收入，投资者的投资报酬和企业的留用利润等不同的项目，其中企业的留用利润是指盈余公积金、公益金和未分配利润。由于税法具有强制性和严肃性，缴纳税款是企业必须履行的义务，从这个意义上看，财务管理中的利润分配，主要指企业的净利润分配，利润分配的实质就是确定给投资者分红与企业留用利润的比例。

利润分配基本原则

（1）依法分配原则

为规范企业的利润分配行为，国家制定和颁布了若干法规，这些法规规定了企业利润分配的基本要求、一般程序和重大比例。企业的利润分配必须依法进行，这是正确处理企业各项财务关系的关键。

（2）分配与积累并重原则

企业的利润分配，要正确处理长期利益和近期利益这两者的关系，坚持分配与积累并重。企业除按规定提取法定盈余公积金以外，可适当留存一部分利润作为积累，这部分未分配利润仍归企业所有者所有。这部分积累的净利润不仅可以为企业扩大生产筹措资金，增强企业发展能力和抵抗风险的能力，同时，还可以供未来年度进行分配，起到以丰补歉、平抑利润分配数额波动、稳定投资报酬率的作用。

六．未来新经济时代的财务管理

 

 全球化的经济浪潮、电子商务的蓬勃发展、知识经济的繁荣都将促使财务管理的改革，创新是中华民族的优良传统，也是中国可持续发展的不竭动力。这个时代是个快节奏的时代，传统产品不断升级，新产品不断涌现，企业需要创新的源泉以永葆生机和活力。创新是永无止境的，永远走在时代的最前端，财务人员只有学会创新，才能将企业的财务管理水平推进到时代的前面，才能彰显企业的优势，才能在浩瀚的经济浪潮中迎难而上，永远发展，创新观念如果是动力，那么风险观念就是洞察力，就像生活在草原上的狼，时刻保持敏捷的感观，以防外敌入侵。财务风险是指企业在组织生产经营过程中，因各种不确定因素的影响而使企业蒙受财务损失的可能性。从新时代经济的角度来看，风险的含义日趋复杂和狰狞，企业在此浩瀚之境稍不留神就有被吞噬的危险。因此如何有效规避和控制风险是财务人员必须明确的。低风险低收益，高风险则是高回报，财务人员只有树立更先进的风险观念，才能切实找到风险与收益的最佳切入点。另外，风险意识是在创新中总结出来的，必然与创新并举，共同发展。

 新经济时代是知识时代、网络时代、数字时代，是人类科技飞速发展的时代，在这个时代靠蛮力和鼠目寸光是根本不行的，只有立足于科学发展观，用创新的方法才能使企业永葆生机。财务管理是企业的基础，必须敢为人先，完全与这个时代的特征融合，从而不断实现财务管理的科学创新。

参 考 文 献

［1］熊刚 浅谈构建现代企业财务管理机制 江西冶金 2007

［2］柳淑华 论现代企业制度下的财务管理 金融经济 2007

［3］付雷 谈构建企业现代财务管理体系 云南财经大学学报 2007.4

［4］张玉叶 论现代企业风险管理特区经济 2005

［5］段伟 现代企业制度下财务管理的创新 改革之窗 2004

［6］徐利 如何加强现代企业制度下的财务管理 工业技术经济 2005.11

［7］吴书强 现代企业财务管理面临的挑战 沿海企业与科技 2007 

［8］程博 企业营运资金管理问题研究 财会通讯 2009.12

［9］齐亚芬 对企业现金流量管理问题的探讨 中国城市经济 2011.3

［10］曹瑾 浅谈现代企业财务管理的创新 科技信息 2010.8