上市公司会计信息披露问题研究

摘 要

Abstract

一、上市公司会计信息披露的定义及内容

（一）上市公司会计信息披露的定义

（二）上市公司会计信息披露的内容

二、上市公司会计信息披露的目的及意义

（一）上市公司会计信息披露的目的

（二）上市公司会计信息披露的意义

三、国内外文献综述

四、上市公司会计信息披露存在的问题

（一）会计信息披露不规范

（二）会计信息披露不及时

（三）会计信息披露不真实

五、影响上市公司会计信息披露的原因分析

（一）相关法律、法规不完善

（二）上市公司内部治理结构不合理

（三）会计信息质量不合格及信息披露制度不规范

（四）第三方会计监管不规范

六、上市公司会计信息披露问题的解决对策

（一）完善会计信息披露法律制度,加强对上市公司的治理

（二）完善上市公司内部治理结构,明晰产权转变政府能

（三）完善上市公司信息披露制度,量化会计信息衡量标准

摘 要

会计信息是我国政府宏观干预证券市场的重要调控工具,是上市公司与债权人利益相关者之间的沟通桥梁。会计信息披露的质量的好坏直接关系到了投资者等的相关利益以及资源的合理配置。同时，上市公司的会计信息披露也是证券市场有序健康发展的重要基础。本文就当前我国上市公司会计信息披露存在的问题进行了分析并给出完善会计信息披露监管的解决对策。

关键词：上市公司；会计信息；信息披露

Abstract

Accounting information is the combination of accounting and information technology, is a new requirement information society on the management of corporate financial information, and to respond to the wave of information technology to make the necessary measure of corporate accounting. Under conditions of information strengthen accounting management is based on a deep understanding of accounting management characteristics under conditions of information, make full use of information technology means to promote the management work, and as much as possible to solve the existing problems in the process of information management, and improve the management quality. How to strengthen accounting management information under the condition of the paper will Analysis and Research..

Keywords: quoted company ；The disclosure of accounting ；disclosure

上市公司会计信息披露问题研究

一、上市公司会计信息披露的定义及内容

（一）上市公司会计信息披露的定义

上市公司会计信息披露，是指上市公司为了提高企业财务状况的透明度，保证广大投资者的资金财产安全和收益，接受社会公众监督，并依据我国相关的法律、法规，将上市公司本身的经营状况、财务报告等重要信息和资料提交给证券交易所和相关管理部门，并向社会公众公开发布企业的会计信息的一种行为。

上市公司会计信息披露可以分为：（1）强制性信息披露。强制性信息披露的内容包括公司简介公司业务数据摘要重要提示股本变动及股东情况关联方信息财务报表注释收购兼并决定分配政策等重要信息。（2）自愿性信息披露。自愿性信息披露是指上市公司根据自己的意愿公开关于企业近期的经营情况、发展目标、长期规划及核心竞争力的投资计划等一些决策性的信息及数据，披露的信息还包括：（1）盈利预测信息（2）相关风险因素。

（二）上市公司会计信息披露的内容

为了保证上市公司信息披露的合规性，我国先后颁布了一系列涉及上市公司信息披露的法规，如《中华人民共和国公司法》、《中华人民共和国证券法》《上市公司信息披露管理办法》、《首次公开发行股票并上市管理办法》、《公开发行证券的公司信息披露内容与格式准则》等。

根据上述法律和行政法规，上市公司必须公开披露的信息内容主要包括：招股说明书；上市公告书；定期报告（包括年度报告、中期报告、季度报告）；临时报告。

二、上市公司会计信息披露的目的及意义

（一）上市公司会计信息披露研究的目的

上市公司又称为公众公司，具有公众性，这种公众性是利益相关者之间出现冲突并进行协调之后的产物。

可是，我国的上市公司会计信息披露制度在这个有效性方面有着很多缺陷和不足。例如，在某一些方面提供的信息不能满足投资者、信息的披露不够真实、或者存在信息披露不及时等一些问题。这样发布出来的会计信息有可能对信息获得者起了一个误导性作用，也有可能根本没有在指引投资者的投资行为方面的给予应有的帮助和引导。

所以，我们要找出会计信息披露存在的问题并且找到解决的对策。

(二)上市公司会计信息披露研究的意义

上市公司作为一种公众公司，一个有效的上市公司会计信息披露制度，应该能够提供各方利益相关者所需要的真实的会计信息，并能够得到有效的执行。

然而，我国上市公司会计信息披露制度在有效性方面存在诸多问题：（1）在某些方面不能满足投资者的需求（2）没有得到有效的执行（3）提供虚假的会计信息。这样的会计信息披露要么对投资者起了误导作用，要么并未在引导投资者的投资行为方面起到应有的作用。本文拟通过对该问题的分析，对我国上市公司会计信息披露中存在的问题提出解决对策。

三、国内外文献综述

经过认真仔细的对国内和国外的内部控制信息披露等相关的一些文献、资料做了认真梳理和详细对比。

据分析发现国内跟国外的研究重点略有不同:（1）国外重点从内部控制缺陷的角度进行研究,针对其披露的影响因素和市场反应给予了深入的剖析；（2）国内则是偏向于重点研究内控信息总体披露现状和改进建议,并且在这几年年逐步关注内部控制缺陷披露的影响因素、必要性和国内外现状比较.

为了在根本上完善我国的内部控制信息披露体系的现状,以后要加强内部控制缺陷披露影响因素及其市场反应和内控信息披露格式及内容体系等方面的具体研究。

四、上市公司会计信息披露存在的问题

由于我国会计信息披露制度的不完善,导致上市公司对应该披露的信息不能做到完整的披露,而是只披露无关紧要的没有体现重点,并且夸大对自己有利的信息,避开对自己不利的信息,隐瞒事实真相,误导投资者。

同时，还有一些上市公司,在发生重大的违法、违规事件时被查处之前根本没有通过任何方式将信息予以披露。正是由于上市公司这些不完整的信息披露,导致了会计信息的不真实和证券市场的不规范。

（一）会计信息披露不规范

由于上市公司会计信息披露的不规范,使得会计信息披露出现违规、随意的现象。一些上市公司随意调整利润分配，中期报告太简单,达不到对财务工作做具体详细的分析与评价。还有一些公司的财务报告,没有提供上年同期相关的重要数据等。因为有这些不规范的会计信息,以至于投资者的投资决策失误,损害了投资者的利益,影响证券市场的发展。

（二）会计信息披露不及时

信息披露的及时性是预防内幕交易的关键所在。即使是可靠、相关的会计信息，如果不及时提供，就是去了时效性对于使用者的效用就大大降低，甚至不再具有实际意义。

我国《证券法》中对上市公司，年、中、季报表披露的时间规定太过于宽松。目前，证监会要求上市公司于每年7月份至8月份披露半年报，在1月份至4月份月披露上年度报告。这种信息披露制度很难保证信息的及时性，同时也为选择性披露和内幕交易的发生提供便利。

目前，从我国的上市公司会计信息公布的情况来看，各种会计信息的披露还都没有达到及时有效。并且，存在虚增利润的问题，一些上市公司把预期可能获得的补偿在未确定能收到时，作为资产予以确认，从而虚增资产和利润。还有对涉及的未决诉讼、仲裁等信息延迟披露甚至不披露，影响当期的财务状况。

（三）会计信息披露不真实

会计信息披露的真实性是会计信息的灵魂。上市公司会计信息的真实性,关系到整个证券市场的公平与发展。

真实可靠的会计信息披露与决策有关，有利于证券市场效率发挥的会计信息披露。但目前中国证券市场会计信用的缺失已到了非常严重的地步，信息披露内容不真实、不全面，披露不及时，会计处理不统一，缺乏可比性。

虽然有关部门不断推出新的会计法规，但会计造假行为仍然屡禁不止，严重地破坏了市场秩序，扭曲了人们的信用意识。如果会计信息使用者对上市公司会计信息披露普遍持不信任态度，会计信息失真的最终受害者将是上市公司本身。社会各界对会计失真的不满，也将直接损害会计职业界的声誉和利益。因此，会计信用的建设已经成为加强证券市场建设的头等大事。

五、影响上市公司会计信息披露的原因分析

（一）相关法律、法规不完善

首先，会计制度的具体行为规范不适应企业改革的要求。其次，会计制度改革的国际化进程缓慢。一些在国外被广泛使用的会计方法,如加速折旧法,成本与市价孰低法等在我国尚未获得用武之地,或在应用的范围上受到严格限制. 再如,国际会计准则对企业集团分部业绩报吿的编制,通货膨胀条件下的财务报吿等均制定了相应的会计准则,而我国尚缺乏这方面的准则规范。有些规定是借鉴西方国家的经验，这种含糊的规定,在现实工作中不好执行,而有些上市公司在利益的诱惑下也就开始铤而走险，以不规范的手段谋取最大限度利益。

（二）上市公司内部治理结构不合理

企业的内部控制是指以专业管理制度为基础，以防范风险、有效监管为目的，通过全方位建立过程控制体系、描述相关控制点和以流程形式直观表达生产经营业务过程而形成的管理规范。

在信息化条件下，保证会计信息真实准确的方法与技术发生了很大的改变，主要表现在：（1）控制环境发生了改变。企业的内部控制由一个部门延伸到了企业的各个部门，控制的人员也由原来的财务、会计的相关专业人员延伸到了包括财务、会计的专业人员、信息技术人员以及管理人员等；（2）内部控制的内容发生了改变。其由传统的对纸介质记载内容的内部控制转变为信息化条件下对磁介质内容的控制；（3）控制手段发生了改变。其由原来的人工控制为主的模式转变为以计算机系统控制为主的控制模式。而目前我们还缺乏严谨的内部控制制度，容易产生许多漏洞，这就加大了企业的风险。

我国的上市公司,有很多都是由国有企业改制而来。因此，出现机构设置繁琐、股权结构不合理以及监事会的监督不力等问题。具体分析：首先,机构设置太过繁琐,以至于公司内部控制薄弱,所以没形成有效的内部控制。是单位最大领导说了算,从而，导致会计信息披露的不真实。其次,股权结构不合理,导致股东大会仅仅是形式。例如，有些由原国有企业，改制而来的上市公司,为了对国有资产保护的动机。经常会出现国有控股占绝对优势的情况。造成国有股“一股独大”,以及，只由内部人员控制的现状。这种形式大大削弱了会计信息的真实性、可靠性、,从而，导致会计信息披露不真实。

会计信息质量与公司的治理两者是密不可分及相互影响的，准确、及时、可靠的会计信息，是公司的治理机制有效运行的基础，健全的公司治理，是会计信息质量的制度保障。事实证明：造成我国上市公司财务报告舞弊现象的真正根源在于公司治理上的不足。在完善会计信息披露及公司治理的过程中，通过改善公司的内部治理结构，来从根本上提高上市公司会计信息质量，具有极强的理论和现实意。

（三）会计信息质量不合格与信息披露制度不规范

目前,上市公司在信息披露时常常会出现披露随意、不真实、不充分、不合格现象。因为这些信息质量的不合格，所以直接导致了会计信息披露制度的不规范。从而，使得我国证券市场不能健康发展,损害了投资者的利益。

会计信息是企业从会计视角所揭示的经济活动情况，包括企业的财务状况、经营业绩和现金流量等。当企业有弄虚作假行为时所提供的信息就没有达到真实性、可靠性。并且多数企业不按照要求分配利润，财务报告又过于简单。企业的会计确认、计量和报告不是以实际发生的交易或事项为依据，误导会计信息使用者，导致决策的失误。还有的会计信息提供以后没有满足会计信息使用的者的需要对会计信息使用者的决策没有什么作用。如果企业的财务报告不能做到清晰明了，便于理解和使用，也达不到会计信息使用者的要求。企业的谨慎性欠缺，例如，要求企业定期或至少每年年度终了，对可能发生的各项资产损失计提资产减值准备等。而有些企业滥用谨慎性原则，任意计提各种准备。

（四）第三方会计监管不规范

现行国有企业产权制度不明晰是会计信息失真的重要原因。现行会计人员管理体制是在计划经济体制下制定的。

会计人员身份具有四重性:代表国家反映经济活动的运作,监督所有者和经营者合法经营；代表所有者和债权人维护资产的完整性和真实性,监督经营者合理使用生产经营权；代表经营者加强经济核算,维护法人的利益,督促员工爱护生产资料,节约物料消耗；代表员工保护员工合法权益,监督所有者,经营者按劳付酬及保障员工的福利待遇。毫无疑问,这种体制在计划经济时期发挥了积极的作用。

当企业利益与国家利益发生冲突时,作为企业员工的会计人员在企业领导权力压制下,为了自身利益不得不维护本单位利益,提供虚假会计信息。

六、上市公司会计信息披露问题的解决对策

（一）完善会计信息披露法律制度,加强对上市公司的治理

随着市场经济的发展以及证券市场的不断壮大,对会计信息披露的要求也应不断的严格起来。

贯彻执行会计法规、制度以及各项财经政策，是会计工作最基本的要求。因此，执行法律，法规和国家统一的财务会计制度是企业内部会计管理制度制定必须遵守的首要原则。在此原则基础上制定的内部会计管理制度有利于保证企业的各项会计工作以会计法规、制度以及各项财经政策为依据，正确反映经济活动，提供真实的会计信息；有利于促进企业的各项会计工作队经济活动进行合法性监督职能的发挥；有利于防止各种伪造凭证、账目、报表和篡改会计数字等弄虚作假行为及对于违反法规、制度的行为及时予以制止和揭露。

（二）完善上市公司内部治理结构,明晰产权转变政府能

总体上看，我国上市公司的治理结构属于有中国特点的控制型治理结构。公司治理中的缺陷是导致上市公司信息失真的主要原因。因此，完善上市公司治理，是加强上市公司诚信建设和规范上市公司信息披露的重要措施。

目前来看，内部治理需要做好的包括：(1)维护好内部环境。内部环境是企业实施内部控制的基础。其中包括治理结构、机构设置及权责分配、内部审计、人力资源及企业文化等。 (2)健全的董事会。要求董事会、监事会、经理和其他高级管理人员在企业文化建设中发挥主导和垂范作用，以自身优秀的品格和脚踏实地的工作作风，带动影响整个团队，共同营造积极向上的企业文化环境。 (3)有效利用被审计单位人员的工作成果。企业应当以12月31日作为年度内部控制评价报告的基准日后4个月报出内部控制评价报告。 (4)在借鉴国外内控框架的同时，力求创新并取得点滴成果：一是内容创新。基本规范中的5要素框架并未照抄搬国外的框架，而是根据我国的实际情况作了较大的调整，并在内容上大大充实，在表达方式上符合我国法规特点、文化传统和语言习惯，使国外提出的较为宏观、抽象的内控理念转变为了具有针对性、实用性的内控规定。二是体系创新。除基本规范外，还制定了多项应该用指引。我国的企业内控体系，将是一个层次分明、内容完整、 衔接有序、整体互动的有机统一体。三是机制创新。

（三）完善上市公司信息披露制度,量化会计信息衡量标准

会计信息披露的质量标准是衡量会计信息是否全面、及时、有用、真实的量化考核标准,其要求应包括以下方面：

1.有用性

 披露的信息能够对决策有用，并满足使用者的需求，增加使用者对市场的了解，降低了投资决策的风险。 

2.相关性 

信息披露时不能主观决定，而是应当根据信息使用者的需求，提供与信息使用者的目的和要求息息相关的信息。

会计信息是否有用。是否具有价值。关键是看其与使用者的决策需要是否相关。是否有助于决策或者提高决策水平。相关的会计信息应当能够有助于使用者评价企业过去的决策，证实或者修正过去的有关预测，因而具有反馈价值。相关的会计信息还应当具有预测价值有助于使用者根据财务报告所提供的会计信息预测企业未来的财务状况、经营成果和现金流量。例如区分收入和利得、费用和损失。区分流动资产和非流动资产、流动负债和非流动负债以及适度引入公允价值等，都可以提高会计信息的预测价值，进而提升会计信息的相关性。 

3.可靠性

 会计信息可靠性相关书籍和报告。如实反映符合确认和计量要求的各项会计要素及其他相关信息，保证会计信息真实可靠、内容完整。会计信息要有用，必须以可靠为基础，如果财务报告所提供的会计信息是不可靠的，就会给投资者等使用者的决策产生误导甚至损失。 

4.中立性

 会计信息要可靠就必须保持中立。中立性是指会计人员形成会计信息的过程和结果不能有特定的偏向，不能在客观的信息上附加某种主观色彩以满足特定信息使用集团的需要，否则信息的真实性就会受到质疑。如果为了达到预定的成果或结果，通过对信息的选择和列报，使财务信息影响了决策或判断，那么财务信息就不是中立的了。目前许多企业信息披露中存在的问题，都与企业过于偏重当前利益、不能保持自己的中立性地位有很大的关系。 

最后,要规范社会舆论对上市公司的外部治理,促使社会舆论对上市公司信息披露的有效监督。规范的社会舆论披露不仅有利于公众对上市公司经营现状的了解,而且还有利于促使上市公司信息披露的规范以及证券市场的健康发展。

参考文献

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